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Trading with Technical Analysis: 十二月 2010
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Trading with Technical Analysis. 初接觸 MetaStock 的投資者,多數都會有個疑問,就是怎麼 MetaStock 裡的 MACD 不能自訂日數組合的?MetaStock 只容許我們修改訊號線的日數,但用來計算 MACD 線的兩條 EMA,不但不能更改,甚至沒有顯示所採用的是什麼日數:. 這也太神秘了吧,MACD 而已,又不是黑盒系統,怎會什麼也沒有顯示的?我嘗試到 MetaStock Help 查看,找到如下解釋:. In order to maintain the mathematical integrity of the MACD as prescribed by Gerald Appel, MetaStock does not allow the time periods in the MACD to be changed. 張貼者: Bernie Lee. 為幫助理解,我們嘗試自行建立隨機指數 (STC),在 Indicator Builder 輸入以下的指標名稱及程式:. 張貼者: Bernie Lee. 訂閱: 文章 (Atom).
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Trading with Technical Analysis: 三月 2011
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Trading with Technical Analysis. 無論是否採用機械化的交易系統,投資者都需要作出兩個決定:(1) 何時進場,與及 (2) 何時出場。新手往往將重點放在進場訊號上,認為只要找到最佳的入市位,就能夠保證賺大錢。但專業玩家會將時間和精力花在出場策略上,因為他們知道這才是決定輸贏的關鍵。 很多投資者都有以下經驗:成功在低位入市,但升少少就獲利離場,結果錯過了一個大升浪;或入市後帳面曾賺到可觀利潤,卻因為沒有及時出場,結果在市況逆轉下利潤化為烏有。如果不想 重蹈覆轍,就要在出場策略方面多下功夫。 出場策略包括止蝕及獲利兩個部份,但很多投資者都不願談及止蝕。一個利好的進場訊號意味著可能出現新的升浪,若你入市持好倉會有優勢,但不是「必贏」,即使訊號的準確率再高也好,仍代表有時會失效,這時止蝕位就能幫你盡快離場,避免損失擴大。 張貼者: Bernie Lee. 訂閱: 文章 (Atom). 關於 Bernie Lee Hon Cheung. 本網誌內容版權為本人所有,若要轉載,請列明出處。 Picture Window範本. 由 Blogger.
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Trading with Technical Analysis: 外側日
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Trading with Technical Analysis. 當某日的最高價高於前一日的最高價,最低價低於前一日的最低價,就形成外側日 (outside day) 。換句話說,外側日完全包含了前一日的價格區間。如下圖:. 外側日本身並不罕見,但在某些情況下,卻代表強烈的見底可能:. 3 外側日的收市價高於開市價,而且位於最高價附近。 恆指在2006年2月初展開一段跌浪,2月14日出現了包含先前兩日價格區間的外側日,成交量亦見上升,代表見底訊號。 3 外側日的收市價低於開市價,而且位於最低價附近。 日經平均指數在今年5月23日出現了一支很長的外側日,甚至涵蓋了先前八日的價格區間,而且以最低價收市,反映投資者情緒已有重大轉變。 外側日屬於短期價格型態,大部份情況下只會對未來5至10天的走勢產生影響,較適合短線交易者,運用時最好結合其他技術分析方法,以提高可靠性。不過,中線或長線投資者也應留意周線圖上的外側線形,因為可能會影響未來5至10周的價格走勢。 張貼者: Bernie Lee. 訂閱: 張貼留言 (Atom). 關於 Bernie Lee Hon Cheung.
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Trading with Technical Analysis: 七月 2011
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Trading with Technical Analysis. 這次介紹一下 HHV function,其實 HHV 的意思就是 Highest High Value,它能協助我們找出特定期間內的最高值,這個最高值所指的可以是價格、成交量、甚至 RSI 。 HHV(DATA ARRAY, PERIODS). 以下為 HHV() 的一些例子:. 解釋:最近 20天的最高收市價(包括今日)。 解釋:最近 10天的最高成交量(包括今日)。 張貼者: Bernie Lee. 訂閱: 文章 (Atom). 關於 Bernie Lee Hon Cheung. 本網誌所發表的討論及分析,只作分享及參考用途,並不構成買賣建議;投資者買賣需自行判斷,若因此引致任何損失,本人概不負責。 本網誌內容版權為本人所有,若要轉載,請列明出處。 本 作品 係採用 共享創意 Attribution-NonCommercial-NoDerivs 3.0 Hong Kong 授權條款. Picture Window範本. 由 Blogger.
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Trading with Technical Analysis: 一月 2011
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Trading with Technical Analysis. 當你編寫了一個自以為有效的交易系統後,必須利用歷史資料進行測試,確定它真的能夠幫你賺錢。這一點很重要,除非你確定自己的系統有效,否則你很容易會對它失去信心。 很多人花錢參加昂貴的投資課程,學到神奇的交易方法後,沒有進行歷史測試 (back-testing) 就拿來實戰,結果往往遇到兩、三次的虧損便信心盡失,於是又再踏上尋找之旅,希望找到另一個「聖杯」。這樣的過程不斷重複,他們不明白問題其實出在自己身上,世上沒有穩賺不賠的交易方法,如果輸兩、三次就放棄,就算是再好的系統,交到他們手上也沒有用。 現在,讓我們嘗試比較兩個不同的交易系統,圖 1 是 StochRSI 系統的測試報告 (已扣除佣金及滑移價差),圖 2 則是 Moving Average Crossover (10天/30天) 系統。在這裡我只想評估系統的測試結果,至於買賣規則就不多作解釋了。 張貼者: Bernie Lee. 訂閱: 文章 (Atom). 關於 Bernie Lee Hon Cheung. Picture Window範本. 由 Blogger.
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Trading with Technical Analysis: 十二月 2013
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Trading with Technical Analysis. 當某日的最高價高於前一日的最高價,最低價低於前一日的最低價,就形成外側日 (outside day) 。換句話說,外側日完全包含了前一日的價格區間。如下圖:. 外側日本身並不罕見,但在某些情況下,卻代表強烈的見底可能:. 3 外側日的收市價高於開市價,而且位於最高價附近。 張貼者: Bernie Lee. 訂閱: 文章 (Atom). 關於 Bernie Lee Hon Cheung. 本網誌所發表的討論及分析,只作分享及參考用途,並不構成買賣建議;投資者買賣需自行判斷,若因此引致任何損失,本人概不負責。 本網誌內容版權為本人所有,若要轉載,請列明出處。 本 作品 係採用 共享創意 Attribution-NonCommercial-NoDerivs 3.0 Hong Kong 授權條款. Picture Window範本. 由 Blogger.
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Trading with Technical Analysis: 程式編寫入門8 - ATR
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Trading with Technical Analysis. 以前我曾提及一個適合中長線投資者的出場指標 ─ Chandelier Exit,這次我們嘗試在 MetaStock 裡建立這個指標 (相關文章請參考 出場策略2:Chandelier Exit. Chandelier Exit 的計算公式如下:. Chandelier Exit (for long position) = 過去 20天的最高價 - 3‧20天 ATR. 這個公式看起來很簡單,問題是我們要如何計算平均真實波幅 (ATR),即使明白它的原理,但要用人手計算的話,也會感到頭痛。幸好在 MetaStock 的 function 裡,已經包括了 ATR:. 例如,若我們想知道 20天 ATR 的數值,只需要在程式中輸入 ATR(20). 即可,現在讓我們立即在 MetaStock 裡建立 Chandelier Exit 吧! 首先打開 MetaStock 的 Indicator Builder,然後按 "New." 建立新指標:. 輸入以下的指標名稱及程式碼 (有關 HHV function 請參考 程式編寫入門7 - HHV.
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Trading with Technical Analysis: 專為超長期走勢而設的動能指標
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Trading with Technical Analysis. 很多人認為動能指標 (包括 RSI、STC 及 MACD 等) 只是用來捕捉短線買賣訊號,因此在利用周線圖及月線圖分析長期走勢時,主要工具還是趨勢線及移動平均線。但其實,動能指標在這方面也能提供很好的幫助,尤其是這次要介紹的 Coppock Indicator。 Coppock Indicator 由 Edwin Coppock 於 1962年提出,主要為長線投資者判斷牛市的到來,它的歷史比 RSI 還早,可說是最古老的技術指標之一,但由於所發出的訊號準確率高,因此一直受到技術分析家重視。順帶一提,Coppock Indicator 中文譯名為「估波指標」,但這名稱實在有點搞笑,所以我們還是用英文名叫它吧。 Coppock 是專為月線圖而設的動能指標,計算 Coppock 之前,首先要計算 14個月及 11個月的 ROC:. 14個月ROC = (本月收市價 / 14個月前收市價) * 100. 11個月ROC = (本月收市價 / 11個月前收市價) * 100. 恆指月線圖 - Coppock with 5 month WMA.
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Trading with Technical Analysis: 一月 2012
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Trading with Technical Analysis. 看到這標題,相信很多人會立即聯想到保力加通道。但這次我想介紹另一個簡單而有效的交易方法: 移動平均線通道. Moving Average Envelopes)。 顧名思義,移動平均線通道就是在平均線的上下兩端建立通道。由於價格不會長期大幅拋離移動平均線,因此人們便想到將移動平均線加減某一個固定百分比,作為價格波幅的上下限。例如,恆生指數現在的 20 天線位於 18528.03,若以 3% 作為固定百分比,則通道頂及通道底計算如下:. 通道頂 = 18528.03 ( 18528.03 * 3% ) = 19083.87. 通道底 = 18528.03 - ( 18528.03 * 3% ) = 17972.19. 張貼者: Bernie Lee. 訂閱: 文章 (Atom). 關於 Bernie Lee Hon Cheung. 本網誌所發表的討論及分析,只作分享及參考用途,並不構成買賣建議;投資者買賣需自行判斷,若因此引致任何損失,本人概不負責。 本網誌內容版權為本人所有,若要轉載,請列明出處。
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Trading with Technical Analysis: 二月 2011
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Trading with Technical Analysis. 程式編寫入門6 - Ref function. 編寫交易系統時,會發現很多時候需要用到一天或兩天前的數據,這時我們就會用到 Ref() function:. Ref(DATA ARRAY, PERIODS). 65279;以下為 Ref() 的一些例子:. 解釋:昨天 RSI(14) 的數值。 Ref(C,-1) Ref(C,-2). 張貼者: Bernie Lee. 訂閱: 文章 (Atom). 關於 Bernie Lee Hon Cheung. 程式編寫入門6 - Ref function. 本網誌所發表的討論及分析,只作分享及參考用途,並不構成買賣建議;投資者買賣需自行判斷,若因此引致任何損失,本人概不負責。 本網誌內容版權為本人所有,若要轉載,請列明出處。 本 作品 係採用 共享創意 Attribution-NonCommercial-NoDerivs 3.0 Hong Kong 授權條款. Picture Window範本. 由 Blogger.